Derfor er det også ærgerligt at Helge sidder i Investeringspodcasten #252 og siger at "De indtægter man venter fra det her (Epco) desværre ikke er så store som dem man har fra Darzalex"
Grafen viser antal patienter i hver af Epco's indikationer og den samlede CD3/CD20 population som Epco's totale potentiale markede i B-NHL.
Uden at skulle komme ind på behandlingspriser, kan kan vi bruge høkermetoden med forudsætning af den samme totale behandlingspris/revenues per patient. For nemhedens skyld sættes den til kr. 100,-. Resten skulle gerne være selvforklarende.
Så når vi frem til at Epco har præcis 2x så stort potentiale på bundlinjen og 4x så stor potentielle revenue som Darzalex.
13/12 2024 12:14 Helge Larsen/PI-redaktør 5
123433 Lahn, Jeg håber selvfølgelig inderligt, at du får ret i dit best-case scenario. 
PS: Jeg taler ud fra analytikernes topsalgsestimater. De er vist omkring 3,5 milliarder dollar.
PS: Jeg taler ud fra analytikernes topsalgsestimater. De er vist omkring 3,5 milliarder dollar.
Ja det gør vi alle
Er det estimat fra din egen bank ?
SEB bank for et totalt top salg estimat for Epco i DLBCL og FL på $10mia, risk adjusted $6 mia.
CLL er ikke med endnu men topsalg bør ligge på ca. $4mia, med sammen patientunderlag som FL.
Det er måske lige i overkanten, da 2023 NHL market er vurderet til c. $9 mia og estimeres til at når $16-20 mia i 2032.
B-NHL som er det marked som Epco rammer med sin binding af CD20 på B-celler er ca. 80% af det totale market. Altså $12,8 - $16mia når vi ser på makro tal.
Men alt i alt et marked som er større en MM og med 50% ejerandel en meget god chance for at det blver større end MM.
Vil gerne høre hvad din bank har af topsalgs estimat på EPCO
Er det estimat fra din egen bank ?
SEB bank for et totalt top salg estimat for Epco i DLBCL og FL på $10mia, risk adjusted $6 mia.
CLL er ikke med endnu men topsalg bør ligge på ca. $4mia, med sammen patientunderlag som FL.
Det er måske lige i overkanten, da 2023 NHL market er vurderet til c. $9 mia og estimeres til at når $16-20 mia i 2032.
B-NHL som er det marked som Epco rammer med sin binding af CD20 på B-celler er ca. 80% af det totale market. Altså $12,8 - $16mia når vi ser på makro tal.
Men alt i alt et marked som er større en MM og med 50% ejerandel en meget god chance for at det blver større end MM.
Vil gerne høre hvad din bank har af topsalgs estimat på EPCO
13/12 2024 17:09 Helge Larsen/PI-redaktør 4123442 Hvis du har de opdaterede konsensustal fra analytikerne er vi mange der vil have interesse i dem.
Her fra Jeffries i 2023:
"Hvor stort salget af epcoritamab kan blive, er i sagens natur forsat behæftet med stor usikkerhed, men analysehuset Jeffries har tidligere vurderet topsalgspotentialet til at være i størrelsesordenen 2,75 mia. dollar, hvilket med dagens kurser svarer til 19 mia. kr., hvoraf Genmab altså kan gøre krav på en betragtelig andel". (USA)
https://medwatch.dk/Medicinal___Biotek/article15848919.ece
Min hovedbank er SparNord. Den laver ikke etstimater på den slags.
Her fra Jeffries i 2023:
"Hvor stort salget af epcoritamab kan blive, er i sagens natur forsat behæftet med stor usikkerhed, men analysehuset Jeffries har tidligere vurderet topsalgspotentialet til at være i størrelsesordenen 2,75 mia. dollar, hvilket med dagens kurser svarer til 19 mia. kr., hvoraf Genmab altså kan gøre krav på en betragtelig andel". (USA)
https://medwatch.dk/Medicinal___Biotek/article15848919.ece
Min hovedbank er SparNord. Den laver ikke etstimater på den slags.
Jeg har desværre ikke bankernes estimater endnu. Jeg er dog overbevist på om at de undervurderer potentialet baseret på vurderinger med udgangspunkt i nuværende godkendelser. Jeg tager udgangspunkt i det meget store patientunderlage i B-NHL og en behandlingspris som bør være på niveau med Darzalex. Jeg vi naturligvis dele nye tal i chatten når jeg får adgang til dem.
