Jeg har skrevet en kort analyse af Polarcus her: http://hammerinvesting.wordpress.com/2014/11/18/polarcus-a-short-analysis/
Polarcus er et firma i seismikbranchen, som er underleverandører til olieindustrien.
Pga. den lave K/I på 0,15 har jeg fokuseret på firmaets balance og de finansielle risici snarere end på fremtidige cashflows. Kommer de helskindet igennem den nuværende nedgang i branchen, tror jeg der ligger nogle gode procenter og venter...
Men vi taler også relativ høj risiko - til gengæld synes jeg man får en rigtigt fin pris for at tage den...
Polarcus er et firma i seismikbranchen, som er underleverandører til olieindustrien.
Pga. den lave K/I på 0,15 har jeg fokuseret på firmaets balance og de finansielle risici snarere end på fremtidige cashflows. Kommer de helskindet igennem den nuværende nedgang i branchen, tror jeg der ligger nogle gode procenter og venter...
Men vi taler også relativ høj risiko - til gengæld synes jeg man får en rigtigt fin pris for at tage den...
19/11 2014 18:45 Helge Larsen/PI-redaktør 0
70257 Mlama..Din analyse er populær i Norge. 
" title="
" style="width: 22px; height: 22px;"/>
http://forum.hegnar.no/thread.asp?id=2253820
" title="" style="width: 22px; height: 22px;"/>http://forum.hegnar.no/thread.asp?id=2253820
Ja, lidt mere feedback i Norge, men havde håbet at nogen havde leveret vinkler jeg har overset, og det er ikke sket endnu. Men god ide at poste der :)
26/11 2014 08:32 Helge Larsen/PI-redaktør 170292 Tilbagebetalingen af gæld er et positivt tegn:
http://www.proinvestor.com/investornyt/181874/polarcus-melder-om-tilbakekjop
http://www.proinvestor.com/investornyt/181874/polarcus-melder-om-tilbakekjop
26/11 2014 11:03 mlama 070293 Ja, rigtigt fint med gældsreduceringen. Det viser de har god luft mht. likviderne og gør det lettere at refinansiere i april 2016.
Jeg tror også mange har misset hvor meget free cash flow de rent faktisk genererer. USD 70 mio. for de første 9 måneder af 2014. Imo er vi ret langt fra den konkurs markedet tisyneladende tror er en reel mulighed.
Mon vi ser yderligere gældsreduceringen i løbet af 2015?
Jeg tror også mange har misset hvor meget free cash flow de rent faktisk genererer. USD 70 mio. for de første 9 måneder af 2014. Imo er vi ret langt fra den konkurs markedet tisyneladende tror er en reel mulighed.
Mon vi ser yderligere gældsreduceringen i løbet af 2015?
26/11 2014 17:30 mlama 070295 Det skal dog med at de 17 kommer af justering af arbejdskapital, men stadig fin FCF.
Det ser for mig ud som om, at hovedårsagen til de seneste par ugers kraftige kursfald skal findes i to finske pensionsfondes udsalg. Det gør jeg mig nogle tanker om i et blogindlæg, da jeg tror det giver anledning til en speciel mulighed. https://hammerinvesting.wordpress.com/2014/12/08/polarcus-revisited/
