Dagens aktie er monday.com Ltd.
-----------------------------------------------
Monday.com "Work OS" er en cloudbaseret projektstyrings- og samarbejdsplatform, der hjælper virksomheder med at holde styr på deres projekter/arbejdsopgaver.
Populær platform, der bruges af virksomheder i forskellige størrelser og roses for brugervenlighed, tilpasningsmuligheder og funktionalitet.
Det bliver blandet andet brugt til markedsføring, projektledelse, salg & CRM, design, softwareudvikling og HR.
På portalen opretter boards til at organisere opgaverne, og man så her vælge at automatisere visse af opgaverne, integrer med tredjepartsapps, rapportere og analysere.
Et kendetegn er at man bruger lamaer til en spillignende visning af de mål, man forsøger at nå.
Filosofien er at man tror på, at jo hurtigere man udfører, jo hurtigere lærer man, gentager og forbedrer sig, hvilket man ser som en af de vigtigste parametre for den vækstrejse man er på.
En af de hurtigst voksende SaaS-virksomheder i verden
Styrken ligger i den universelle platform der gør den kan bruges til et hav af forskellige type opgaver og for de organisationer der for alvor har taget det til sig, passer betegnelser som operativsystem perfekt.
186.000+ kunder på tværs af 200+ brancher i 200+ lande.
59% of Fortune 500 anvender softwaren.
1.892 kunder med USD 50k ARR
100 % af omsætningen er abonnementsbaseret.
1600+ ansatte.
-----------------------------------------------
Nøgletal
Kurs: 161,07
Market Cap: 7.776B
P/E: 0,00
Forward P/E: 135,35
P/S: 12,45
P/B: 10,77
Enterprise value: 6.845B
Profit margin: -7,40%
Operating margin : -11,73%
ROE: -6,78%
ROA: -4,36%
Indtjeningsvækst kvartal: 0,00%
Omsætningsvækst kvartal: 42,00%
Udbytte: 0,00%
-----------------------------------------------
Hvad taler for ?
Skabeloncenteret tilbyder en række skabeloner så man let kommer med sit flow på tværs af branche, virksomheder og teams.
Veldokumenteret og velfungerende API til 3. parts leverandører.
Stærke på eksekvering og er lykkedes med en kultur om at "færdig" ofte er bedre end perfekt. Det er meget vigtig i en transformativ verden, og ikke det samme som sjusk.
Rigtig mange forskellige brancher har taget softwaren til sig grundet brugervenligheden, der også betyder at 70 % af kunderne arbejder i traditionelt ikke-teknologiske industrier.
Gældsfri
Partnerkanal der skal være med til at drive væksten.
110+ net dollar retention viser succes med platformen i forhold til at kunderne brugere flere og flere penge og ser man på kunder med 10+ brugere, så ligger det på 120
Har i juli 2023 lanceret mondayDB 1.0 som er den nye infrastruktur bygget til at forbedre ydeevne, skalering og stabilitet for alle kunder der betyder op til 5x hurtigere indlæsningstider for større, mere komplekse boards,
Lanceret Monday AI Assistant og introducerede nye AI-funktioner, herunder automatiseret opgavegenerering, formelbygger, e-mailsammensætning og indholdsgenerering.
Lanceret AI-løsningsbyggeren, der giver kunderne mulighed for at bygge personlige boards til enhver proces gennem kraften fra en Azure OpenAI-drevet chatbot.
Kan tilpasses så den passer til enhver forretningsvertikal
Q2 2023 viste stigning i omsætningen på +42% y/y samtidig med at mængden af kunder med ARR på USD 50k+ steg med +63%
Justeret frit cash flow repræsenterer 26% af omsætningen (Non-GAAP). Det er voldsomt.
Hævet forventninger til omsætningen for hele 2023 fra 36% til 38% y/y
Rapporterer altid bedre end ventet.
Bygget som en modulær meget fri infrastruktur
-----------------------------------------------
Hvad taler imod ?
Det er en dyr aktie der flirter med profitabilitet.
Makroøkonomisk pres
Steget 36% i år.
Der er rigtig mange konkurrenter med tilsvarende funktionalitet. Eks. Asana,Trello, JIRA og et hav af andre.
Har meget svært ved at se de negative ting i casen ud over prissætningen og så plejer det være indikation på forelskelse og ensidighed, hvilket er farligt.
-----------------------------------------------
Holdning
Lige nu er det ene af de services jeg møder mest hos kunderne, hvor man bruger/misbruger deres services til rigtig mange forskellige formål.
Er virkelig overrasket over hvor mange forskellige mennesker som bare har givet sig i kast med softwaren og fundet en måde til at strømline opgaver i virksomheden på.
Jeg vil gerne være investor, men er delt i forhold til at prissætningen som både er dyr men på ingen måde urimelig, hvis man kan blive ved at skalere.
Jeg ejer selv aktier i dette selskab. Den udgør 1,08% af porteføljen.
Andre der har erfaringer med softwaren eller aktien som investering ?
-----------------------------------------------
Monday.com "Work OS" er en cloudbaseret projektstyrings- og samarbejdsplatform, der hjælper virksomheder med at holde styr på deres projekter/arbejdsopgaver.
Populær platform, der bruges af virksomheder i forskellige størrelser og roses for brugervenlighed, tilpasningsmuligheder og funktionalitet.
Det bliver blandet andet brugt til markedsføring, projektledelse, salg & CRM, design, softwareudvikling og HR.
På portalen opretter boards til at organisere opgaverne, og man så her vælge at automatisere visse af opgaverne, integrer med tredjepartsapps, rapportere og analysere.
Et kendetegn er at man bruger lamaer til en spillignende visning af de mål, man forsøger at nå.
Filosofien er at man tror på, at jo hurtigere man udfører, jo hurtigere lærer man, gentager og forbedrer sig, hvilket man ser som en af de vigtigste parametre for den vækstrejse man er på.
En af de hurtigst voksende SaaS-virksomheder i verden
Styrken ligger i den universelle platform der gør den kan bruges til et hav af forskellige type opgaver og for de organisationer der for alvor har taget det til sig, passer betegnelser som operativsystem perfekt.
186.000+ kunder på tværs af 200+ brancher i 200+ lande.
59% of Fortune 500 anvender softwaren.
1.892 kunder med USD 50k ARR
100 % af omsætningen er abonnementsbaseret.
1600+ ansatte.
-----------------------------------------------
Nøgletal
Kurs: 161,07
Market Cap: 7.776B
P/E: 0,00
Forward P/E: 135,35
P/S: 12,45
P/B: 10,77
Enterprise value: 6.845B
Profit margin: -7,40%
Operating margin : -11,73%
ROE: -6,78%
ROA: -4,36%
Indtjeningsvækst kvartal: 0,00%
Omsætningsvækst kvartal: 42,00%
Udbytte: 0,00%
-----------------------------------------------
Hvad taler for ?
Skabeloncenteret tilbyder en række skabeloner så man let kommer med sit flow på tværs af branche, virksomheder og teams.
Veldokumenteret og velfungerende API til 3. parts leverandører.
Stærke på eksekvering og er lykkedes med en kultur om at "færdig" ofte er bedre end perfekt. Det er meget vigtig i en transformativ verden, og ikke det samme som sjusk.
Rigtig mange forskellige brancher har taget softwaren til sig grundet brugervenligheden, der også betyder at 70 % af kunderne arbejder i traditionelt ikke-teknologiske industrier.
Gældsfri
Partnerkanal der skal være med til at drive væksten.
110+ net dollar retention viser succes med platformen i forhold til at kunderne brugere flere og flere penge og ser man på kunder med 10+ brugere, så ligger det på 120
Har i juli 2023 lanceret mondayDB 1.0 som er den nye infrastruktur bygget til at forbedre ydeevne, skalering og stabilitet for alle kunder der betyder op til 5x hurtigere indlæsningstider for større, mere komplekse boards,
Lanceret Monday AI Assistant og introducerede nye AI-funktioner, herunder automatiseret opgavegenerering, formelbygger, e-mailsammensætning og indholdsgenerering.
Lanceret AI-løsningsbyggeren, der giver kunderne mulighed for at bygge personlige boards til enhver proces gennem kraften fra en Azure OpenAI-drevet chatbot.
Kan tilpasses så den passer til enhver forretningsvertikal
Q2 2023 viste stigning i omsætningen på +42% y/y samtidig med at mængden af kunder med ARR på USD 50k+ steg med +63%
Justeret frit cash flow repræsenterer 26% af omsætningen (Non-GAAP). Det er voldsomt.
Hævet forventninger til omsætningen for hele 2023 fra 36% til 38% y/y
Rapporterer altid bedre end ventet.
Bygget som en modulær meget fri infrastruktur
-----------------------------------------------
Hvad taler imod ?
Det er en dyr aktie der flirter med profitabilitet.
Makroøkonomisk pres
Steget 36% i år.
Der er rigtig mange konkurrenter med tilsvarende funktionalitet. Eks. Asana,Trello, JIRA og et hav af andre.
Har meget svært ved at se de negative ting i casen ud over prissætningen og så plejer det være indikation på forelskelse og ensidighed, hvilket er farligt.
-----------------------------------------------
Holdning
Lige nu er det ene af de services jeg møder mest hos kunderne, hvor man bruger/misbruger deres services til rigtig mange forskellige formål.
Er virkelig overrasket over hvor mange forskellige mennesker som bare har givet sig i kast med softwaren og fundet en måde til at strømline opgaver i virksomheden på.
Jeg vil gerne være investor, men er delt i forhold til at prissætningen som både er dyr men på ingen måde urimelig, hvis man kan blive ved at skalere.
Jeg ejer selv aktier i dette selskab. Den udgør 1,08% af porteføljen.
Andre der har erfaringer med softwaren eller aktien som investering ?
