TESLA

	30/6 10:19 af StockBull	Det er godt for Tesla / spaceX på 5-10 års sigt, især hvis Musk fortsat støtter Argentina - og det gør han jo nok.
	30/6 10:16 af StockBull	Realistisk set 2030 for de allerførste tons – medmindre der sker store forsinkelser med tilladelser, finansiering eller politik i Argentina. Lundin/BHP selv beskriver det som en markant stigning — op til fem gange mere metal end tidligere troet for visse dele. Det er en af de største "greenfield"-opdagelser i årtier. (link)
	30/6 10:14 af StockBull	Vi drøftede kobber igår - De første tons kobber forventes sandsynligvis i 2030. (link)
	30/6 08:09 af StockBull	Smartphonen får konkurrence fra nye formfaktorer (robotter, briller, wearables), men den forsvinder ikke. Den bliver bare en del af et større økosystem, hvor Terafab-chips driver det hele.
	30/6 08:07 af StockBull	Hvis Optimus bliver "smartphonen for robotter" – altså noget alle vil have (hjemme, på fabrikker, i ældrepleje, service osv.) – så er der potentielt et større marked end smartphones, fordi robotter kan arbejde 24/7 og erstatte menneskelig arbejdskraft.Det samme gælder Robotaxi: Det kan blive "Uber på steroider" globalt.
	30/6 08:07 af StockBull	Forskellen er, at Musk vil eje hele værdikæden (design + produktion), så de kan få lavere omkostninger og hurtigere iteration end Apple gør i dag.
	30/6 08:06 af StockBull	På samme måde som smartphonen skabte et eksplosivt globalt marked for chips (Apple-designer sine egne, men får TSMC til at producere dem), så er planen med Terafab at gøre noget lignende for robotter, autonom kørsel og AI.
	30/6 08:05 af StockBull	Kina vil selvfølgelig dække en stor del af Asien med deres egne robotter/AI, men der er stadig masser af plads til Tesla/SpaceX globalt. Det bliver et kapløb om, hvem der kan skalere hurtigst og billigst.
	30/6 08:05 af StockBull	De rigtige kunder er millioner af mennesker og virksomheder verden over, der vil købe/leje Optimus-robotter, tage en Robotaxi, bruge Grok eller købe Starlink-tjenester. Det er et globalt marked, ikke kun USA.
	30/6 08:04 af StockBull	SpaceX: Starlink og orbital compute sælges globalt (undtagen hvor det er forbudt).
	30/6 08:04 af StockBull	xAI/Grok: AI-tjenester vokser eksplosivt overalt – USA, Kina, Europa, Indien osv.
	30/6 08:04 af StockBull	Robotaxi: Markedet for autonom transport er estimeret til billioner af dollars globalt. Kina, USA, Europa og Mellemøsten er alle store.
	30/6 08:03 af StockBull	Er der kunder nok?Ja – markedet er globalt og kæmpestort:Optimus: Selv hvis de kun rammer 1 % af verdens arbejdsstyrke (f.eks. fabrikker, lager, ældrepleje), er det titusinder af robotter pr. land. Tesla planlægger millioner årligt på sigt.
	30/6 08:00 af StockBull	Hvem skal købe alle de chips?Primært Musk’s egne selskaber – det er ikke meningen, at Terafab skal sælge chips på det åbne marked som TSMC eller Intel.~80 % går til SpaceX / xAI (især space-hardened chips til orbital data centres, satellitter og fremtidige Mars-missioner). Resten (~20 %) går til Tesla (AI5/AI6-chips til Optimus-robotter, Robotaxi/FSD og biler).
	30/6 07:59 af StockBull	Kort opsummering:I dag: Verden har ~25–35 GW high-end AI-compute i drift. Terafab fuld skala: 1.000+ GW ny compute-kapacitet pr. år (når den kører for fuld). Det er derfor Musk kalder det "the most epic chip-building effort ever" – det er ikke bare en fabrik, det er et forsøg på at ændre hele skalaen for AI-compute globalt (selvom det primært er til deres egne behov: Tesla, xAI, SpaceX).
	30/6 07:58 af StockBull	Hvad Terafab skal levereMål: Over 1 terawatt (1.000 GW) AI-compute pr. år på fuld skala. Det betyder altså 25–50x mere årlig output end hele verdens nuværende installerede AI-compute-kapacitet.
	30/6 07:57 af StockBull	Nuværende global AI-compute kapacitet (installeret)Ca. 20–40 GW i brugbart high-end AI-compute (primært NVIDIA H100/H200/B200, AMD MI300, Google TPU osv.). Nogle analyser peger på ~25–30 GW som det mest realistiske tal lige nu (mid-2026). Det inkluderer både træning og inference i de store hyperscaler-data centre.
	30/6 07:55 af StockBull	Produktionskapacitet (når den er fuldt skaleret)Mål: 1 million wafer-starts pr. måned. Det svarer til ca. 70 % af TSMC’s nuværende samlede globale kapacitet (TSMC er verdens største foundry). Årligt: 100–200 milliarder custom AI- og memory-chips. Compute-effekt: Over 1 terawatt (1.000 gigawatt) AI-compute pr. år.
	30/6 07:55 af StockBull	Størrelse på fabrikkenAreal: Op til 100 millioner kvadratfod (ca. 9–10 millioner m²) på fuld skala. Det er ca. 10x større end Giga Texas (som allerede er et af verdens største bygninger). Svarer til ca. 3x Central Park i New York eller næsten 2000 fodboldbaner. Det bliver ikke ét enkelt hus, men et kæmpe kompleks med flere moduler/fabrikker under ét tag.
	30/6 07:53 af StockBull	Kort sagt: Du får de første rigtige chips fra TeraFab i 2027-2028, men det episke fuld-skala mål (terawatt-niveau) er et 2030+ projekt. Det passer også med, at Optimus og xAI's store udrulninger for alvor skal accelerere i samme periode.
	30/6 07:52 af StockBull	De fleste seriøse analyser peger på, at fuld kapacitet (1 million wafers/måned) først rammer i starten af 2030'erne. Nogle optimistiske Musk-tilhængere håber på 2029, men det er usandsynligt som jeg ser det.
	30/6 07:51 af StockBull	TeraFab er meget mere ambitiøs (alt under ét tag: logic + memory + packaging + test), og det er første gang Musk-holdet bygger noget på den skala. De starter med en mindre pilot for at teste ideer, før de går all-in.
	30/6 07:51 af StockBull	En fuld-scale advanced fab tager normalt 5-7 år at bygge og rampe op – selv for erfarne spillere som TSMC/Intel.
	30/6 07:49 af StockBull	Elon har lært af tidligere overpromising (f.eks. med Dojo, HW5 osv.), så han er mere forsigtig med at hype det, før det rent faktisk producerer chips i volumen.

	30/6 07:48 af StockBull	TeraFab er stadig meget tidligtProjektet blev først annonceret i marts 2026 (altså kun 3-4 måneder gammelt). Det er stadig i planlægnings- og byggefase – pilotproduktion forventes først sent 2026/2027, fuld skala flere år ude.
	30/6 07:48 af StockBull	Klassisk Elon. Han bruger det generelle memory-problem til at retfærdiggøre, hvorfor TeraFab (der både laver logic og memory) overhovedet skal bygges. Hvis alt går som planlagt, kommer han til at nævne det meget mere, når de nærmer sig produktion.
	30/6 07:46 af StockBull	As AI models become larger and AI agents and humanoid robots scale, memory won’t just be important, it will become one of the biggest bottlenecks.
	30/6 07:46 af StockBull	Mangel på memory chips: (link)
	30/6 03:03 af StockBull	God Tesla / SpaceX dag igår - op 8.5 / 7.2 %
	29/6 14:11 af StockBull	Det håber jeg også :-)
	29/6 14:02 af junklau	Jeg håber at du får ret Stockbull...vi må se.
	29/6 13:48 af StockBull	Ifølge prospektet og tidligere udmeldinger skal provenuet blandt andet bruges til at accelerere compute-kapacitet, data centre og relaterede investeringer – herunder Terafab-planerne fra 2027.Det passer perfekt med deres strategi om vertikal integration: Egne chips, egen energi og massiv skalering. Mener jeg skrev det i sidste uge :-)
	29/6 13:47 af StockBull	del af midlerne fra SpaceX-IPO’en forventes netop at gå til Terafab-udbygningen og den massive AI-infrastruktur.
	29/6 13:45 af StockBull	og igen som nævnt i sidste uge i detaljer: Fra 2027 tager SpaceX/Tesla Terafab-planerne for alvor fart. Helt kort: De planlægger at producere deres egne chips fra 2027, hvilket vil gøre dem langt mindre afhængige af eksterne leverandører som NVIDIA. Det er et stort skridt mod fuld vertikal integration – både på compute- og energisiden.
	29/6 13:39 af StockBull	Musk har selv fremhævet kobberproblemet flere gange offentligt. Derfor er det nærliggende at antage, at xAI/Tesla har en Plan B – og aktivt arbejder for at undgå alvorlige flaskehalse.De har ofte lange råvareaftaler og status som prioriterede kunder, hvilket giver bedre adgang og priser end mange andre. Samtidig reducerer deres decentraliserede solar + Megapack-model behovet for traditionel, kobber-tung infrastruktur.Klassisk Musk-strategi: Forudse problemet og positionere sig foran.
	29/6 13:32 af StockBull	strategi: Hurtig vækst nu + grønnere skalering senere, når kobber bliver for dyrt eller vanskeligere at skaffe.
	29/6 13:31 af StockBull	xAI bruger i øjeblikket begge dele til deres store data centre:Gas-generatorer og traditionelle backup-systemer som hurtig, midlertidig løsning (f.eks. i Memphis). Samtidig arbejder de på længere sigt med solar + lagring i samarbejde med Tesla’s energi-division. De satser ikke udelukkende på solar endnu, men kombinerer det med gas for at sikre hurtig skalering og stabil 24/7-forsyning. Gas er hurtigt at deploye, når der er pladsmangel til store solar-parker. Det er en pragmatisk “both-and”
	29/6 13:29 af StockBull	Gas-generatorer er netop hurtige at sætte op, når der er pladsmangel til en stor solar park – men de øger stadig det samlede kobberforbrug.
	29/6 13:25 af StockBull	xAI’s Colossus i Memphis bruger gas-generatorer som midlertidig løsning under udbygning. Traditionelle diesel- og gas-backup-systemer i data centre kræver betydelige mængder kobber til kabler, transformere og køling. Det er netop derfor Tesla’s tilgang med decentral solar + Megapacks er interessant – den reducerer afhængigheden af sådanne systemer.
	29/6 13:24 af StockBull	Mange data centre bruger i dag gas-turbiner og traditionelle generatorer som backup eller primær forsyning – og det er store forbrugere af kobber.Eksempler:Flere hyperscalere (herunder dele af Google, Amazon og Microsoft) har indgået aftaler om gas-turbiner til hurtig backup.
	29/6 13:19 af StockBull	Tesla har her en strukturel fordel med deres decentraliserede solar-løsninger og Megapacks, der reducerer afhængigheden af lange transmissionslinjer.Markedet tilpasser sig, spørgsmålet er, hvem der tilpasser sig hurtigst.
	29/6 13:18 af StockBull	Reelt sker der det, der normalt sker i et højt innovativt miljø: Stigende kobberpriser udløser mere udvinding, øget genbrug og acceleration af alternative løsninger. Sådan har råvaremarkeder historisk altid udviklet sig.For storforbrugere som AI-data centre vil højere priser primært blive videreført til kunderne. En eventuel fordobling af kobberprisen giver dermed blot endnu mere incitament til innovation inden for effektivitet, genbrug og substitution.
	29/6 12:59 af StockBull	Tesla er historisk ofte hurtigere færdige med fabrikssiden end forventet. De største usikkerheder ligger typisk i pilot-projekterne og den tidlige ramp. Initialt lav volumen med S-kurve forventet senere i 2026.
	29/6 12:58 af StockBull	Cybercab tidslinje: kun baseret på earnings guidance:• Okt 2024: Produktion planlagt til 2026 • Nov 2025: Præciseret til april 2026 • Feb 2026: Første enhed produceret • April 2026: Produktion officielt startet Initial lav volumen med efterfølgende S-kurve ramp, som beskrevet i kvartalsregnskaberne. Jeg poster kun de realistiske facts fra earnings calls. Det samme gør professionelle investorer – og kursen reguleres efter, hvad Musk reelt guider i regnskaberne.
	29/6 11:25 af StockBull	Jeg ser derfor ikke kobbermanglen som et stort problem for Tesla. Andre firmaer vil kunne komme i problemer som jeg ser det her og nu.
	29/6 11:21 af StockBull	Tesla har allerede valgt vejen: Decentral solar + lagring direkte på fabrikker og data centre. Det er hurtigere, billigere og langt mindre risikabelt. De andre kommer til at betale dyrt for deres forsinkelse.
	29/6 11:21 af StockBull	Mange er stadig blinde for solar energi – præcis som folk var skeptiske over for fossil energi for 100+ år siden. Historien gentager sig.Men krigene i Ukraine og Mellemøsten har jo vist det sort på hvidt: Fossil energi er geopolitisk gift. Alligevel klamrer mange virksomheder sig til 5-10 års atomkraft-projekter (Google & Amazon), mens solen står op hver eneste dag.
	29/6 11:13 af StockBull	eksekveringsfordel på kort til mellemlang sigt. - også noget jeg tidligere har postet her i tråden.
	29/6 11:12 af StockBull	Google og Amazon satser stort på atomkraft (SMR og nye værker) til deres data centre – det er fornuftigt på lang sigt, men det er typisk 5-10 års projekter med mange godkendelser og forsinkelser.Tesla/SpaceX/xAI er markant foran her: De kan bygge decentraliseret solar + Megapack-lagring meget hurtigere. Solen står op hver dag, og det er absolut den mindst risikable og hurtigste energi-kilde at skalere lige nu – især i solrige områder. Det giver Musk-økosystemet en reel tids- og eksekverings
	29/6 11:09 af StockBull	Det er præcis Tesla’s ekspertiseområde, og det giver Musk-økosystemet (Tesla + xAI + SpaceX) en klar strukturel fordel, når AI-infrastrukturen skal skaleres som jeg vurdere.